As Opções de Strike são um produto de derivados de cripto regulado pela CFTC na App da Crypto.com. Apresenta aos traders uma decisão simples de "Sim" ou "Não" quando preveem se um ativo (por exemplo, BTC ou ETH) excederá um determinado preço num momento específico.

Se acredita que o ativo irá exceder um preço definido na expiração do contrato, pode selecionar "Sim" para comprar um contrato. Caso contrário, pode selecionar "Não" para vender um contrato. As Opções de Strike são simples de negociar porque pode ganhar um lucro pré-determinado se a sua previsão estiver correcta, ou perder apenas o seu investimento inicial e as taxas de negociação se não estiver.

Esta clareza nos resultados permite-lhe conhecer antecipadamente os seus potenciais ganhos e perdas, oferecendo uma experiência de negociação controlada mas dinâmica.

Para saber mais sobre as Strike Options, consulte o nosso artigo da Universidade.

Sim, semelhante às opções UpDown, as Strike Options são oferecidas pela Crypto.com | Derivatives North America (CDNA) e estão sujeitas à supervisão regulamentar dos EUA pela Commodity Futures Trading Commission (CFTC).

Visite o site Web oficial da Crypto.com para obter as especificações do contrato de Strike Options.

As Strike Options estão atualmente disponíveis para as seguintes criptomoedas: BTC, ETH, LTC, BCH, DOGE, AVAX, LINK, DOT, SHIB e XLM.

A Crypto.com | Derivatives North America abre as negociações de Opções de Strike de Criptografia às 23:00 EST todas as sextas-feiras, com o último contrato para esse mesmo período a expirar às 16:00 EST da sexta-feira seguinte. A manutenção programada tem lugar das 16:15 às 23:00 EST todas as sextas-feiras. Durante este período, as Strike Options não estão disponíveis para negociação.

Para obter as últimas atualizações, horários de feriados e disponibilidade de contratos, consulte a página Feriados e Horários e a página Avisos no site Crypto.com | Derivatives North America.

As Opções de Strike estão disponíveis para os seguintes pares de Forex: AUD/USD, EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY

A Crypto.com | Derivatives North America abre as negociações de Opções de Strike de Forex às 18:00 EST todos os domingos, com o último contrato para esse mesmo período expirando às 16:00 EST da sexta-feira seguinte. Os mercados Forex estão fechados para negociação entre as 17:00 e as 18:00 EST de segunda a quinta-feira. Os mercados Forex também estão fechados na Sexta-feira Santa, no dia de Natal e no dia de Ano Novo (ou quando o feriado é observado). Os horários de negociação modificados e/ou encurtados também estão em vigor durante os feriados nos EUA.

Para obter as últimas atualizações, horários de feriados e disponibilidade de contratos, consulte a página Feriados e Horários e a página Avisos no site Crypto.com | Derivatives North America.

Para negociar opções de strike, é necessário criar uma conta na Crypto.com | Derivatives North America:

As opções de strike são um produto de negociação totalmente garantido. Por favor, tenha em atenção que terá de ter fundos suficientes na sua Carteira Fiat USD para poder negociar opções de strike. O cálculo do seu saldo disponível exclui os fundos não liquidados (ou seja, fundos através de Depósito Instantâneo). Estamos a abrir progressivamente e por fases mais opções de financiamento para negociar derivados na aplicação. Visite o nosso Centro de ajuda para obter mais informações sobre depósitos em USD através de Transferência bancária e Depósito direto ACH.

Para a negociação de Opções de Strike, tomar uma posição 'longa' ou 'curta' refere-se à sua previsão sobre o movimento do preço do ativo.

Lembre-se que só existem dois resultados possíveis para as Opções de Strike no vencimento: ou obtém um lucro predefinido ou perde o montante que pagou para abrir a transação.

Um limite de posição define a posição agregada máxima que pode deter para Opções de Strike por criptomoeda subjacente. O limite de posição para as Opções de Strike Cripto é de 25.000. Isso significa que pode ter um máximo de 25.000 posições abertas para BTC e 25.000 para ETH ao mesmo tempo. A contagem de posições abertas inclui posições longas e curtas em todos os contratos disponíveis para o mercado subjacente.

Por exemplo:

O limite de posição para as Opções de Strike FX é de 2.500.

As ordens que submete para negociar Opções de Strike são Ordens de Mercado ("MO") com proteção numa base Imediata ou de Cancelamento ("IOC").

Uma MO com proteção é um pedido submetido para comprar ou vender um número definido de contratos de Opções de Strike ao preço de mercado apresentado quando a ordem é submetida. No caso de o preço de mercado apresentado já não estar disponível quando a Crypto.com | Derivatives North America receber a ordem, a ordem MO com proteção será aceitável para ser preenchida dentro da tolerância ao slippage definida (ver pergunta seguinte).

Uma ordem IOC exige uma execução ou anulação imediata. Pode ser preenchido completamente ou em parte, sendo a quantidade restante automaticamente anulada. Esta situação é também conhecida como "preenchimento parcial".

A tolerância ao slippage permite que a sua negociação seja concluída mesmo que o preço da moeda mude entre o momento em que coloca a ordem e o momento em que a mesma é executada. É um número predeterminado de pontos, expressos em dólar, distante do preço de mercado exibido que será aceitável para preencher a MO com proteção.

Se o movimento do preço da moeda estiver dentro da tolerância que definiu e se a quantidade total ou parcial da ordem puder ser preenchida, a sua ordem será executada numa base Imediata ou de Cancelamento ("IOC"). Se o movimento do preço da moeda exceder a tolerância que definiu, a sua ordem não será executada porque nenhuma quantidade da ordem pode ser preenchida neste caso.

A tolerância ao slippage pode ser ajustada ao clicar em Definições na parte inferior da página Derivs.

A tolerância predefinida por contrato de Opções de Strike de Cripto é de 0,50 USD. Pode ser ajustado entre 0,10 e 2,50 USD.

A tolerância predefinida por contrato de Opções de Strike FX é de 5 USD. Pode ser ajustado entre 1 e 25 USD.

Quanto maior for a sua tolerância ao slippage, maior será a probabilidade da sua ordem ser executada. As ordens que excedam a tolerância definida não serão executadas.

Quando o mercado não tem liquidez suficiente, significa que não há nenhuma parte que se ofereça para igualar a outra parte da ordem. Verá que não existem cotações de preços disponíveis para colocar a sua transação ou a sua transação não será executada.

Por outras palavras, se quiser comprar um contrato, tem de haver outra parte a vendê-lo para corresponder à sua ordem de compra e vice-versa.

Antes de colocar a sua transação, irá rever o montante indicativo (também conhecido como o montante "A pagar" ao introduzir a ordem ) que tem de pagar.

Este montante indicativo é o Preço do Contrato mais as taxas e a sua Tolerância ao slippage definida, tendo em conta o Tamanho do Tick e o Valor do Tick do contrato. Este montante será guardado na sua carteira Fiat USD até que a sua ordem seja preenchida ou rejeitada.

Quando a sua ordem estiver concluída, o valor real que paga será refletido na pagina do seu Histórico de Ordens. Este será o preço real do contrato, tendo em conta o tamanho do tick e o valor do tick do contrato, mais taxas. A sua perda máxima é o custo que investiu na transação, com as taxas incluídas.

O preço de mercado atual do BTC é de 25.500 USD. Pensa que o preço do BTC vai subir e põe em consideração um contrato com um preço de compra de 4,20 USD e um preço de strike de 26.000 USD que expira em 20 minutos. Decide não alterar a sua Tolerância ao Slippage, que se mantém no padrão de 0,50 USD por contrato. Decide comprar 10 contratos de Opções de Strike.

O montante indicativo que necessita de pagar antes de confirmar a sua ordem será:

(Preço de Compra do Contrato + Tolerância ao Slippage + Taxa de Exchange + Taxa de Tecnologia) * Nº de Contratos Negociados

= (4.20 + 0.50 + 0.15 + 0.14) * 10

= 49,90 USD

É colocada uma retenção na sua Carteira Fiat USD para este montante. A sua ordem é colocada com 4,30 USD por contrato.

O montante real que paga para abrir uma posição longa no BTC com 10 contratos é:

(Preço real de compra do contrato + taxa de exchange + taxa de tecnologia) * Nº de contratos negociados

= (4.3 + 0.15 + 0.14) * 10

= 45,90 USD

Este montante é debitado da sua Carteira Fiat USD.

O preço de mercado atual do BTC é de 25.500 USD. Está a considerar um contrato com um preço de venda de 3,60 USD e um preço de strike de 26.500 USD que expira em duas horas. Não acha que o preço do BTC irá exceder o preço de strike no final do contrato e decide abrir uma posição curta de 20 contratos de Opções de Strike. Ajusta a sua tolerância ao slippage para 0,20 USD por contrato para esta transação.

O montante indicativo que necessita de pagar antes de confirmar a sua ordem é:

((Payout do Contrato - Preço de Venda do Contrato) + Tolerância ao Slippage + Taxa de exchange + Taxa de Tecnologia) * N.º de contratos negociados

= ((10 - 3.60) + 0.20 + 0.15 + 0.14) * 20

= 137.80 USD

É colocada uma retenção na sua Carteira Fiat USD para este montante. A sua ordem é colocada em 3,5 USD.

O montante real que paga para abrir uma posição curta no BTC com 20 contratos é:

((Payout do Contrato - Preço de Venda do Contrato) + Taxa de exchange + Taxa de Tecnologia) * N.º de contratos negociados

= ((10 - 3.5) + 0.15 + 0.14) * 20

= 135.80 USD

Este montante é debitado da sua Carteira Fiat USD.

Existem dois cenários em que a sua posição aberta existente será fechada:

Cada contrato tem uma data e hora de expiração específicas. Quando o contrato expira, a sua posição é automaticamente fechada e o lucro/perda é realizado.

A hora de expiração do contrato pode ser encontrada no widget de "Posições abertas" no separador Derivados ou na página de "Posições abertas".

O preço de mercado atual do BTC é de 25 500 USD e existe um contrato de opção de strike BTC com um preço de strike de 26 000 USD que expira em 20 minutos e que está disponível para negociação. No início, acreditava que o preço do BTC subiria acima do preço de strike no vencimento. Desta forma, comprou 10 desses contratos a um preço de compra de 4,20 USD.

O preço de mercado do BTC dispara para 26 100 USD antes da data de expiração e pensa que é demasiado arriscado esperar até o contrato expirar porque o preço de mercado pode não ficar acima do preço de strike na data de expiração do contrato. Por conseguinte, decide fechar a sua posição ao vender todos os 10 contratos BTC a 6,40 USD. O montante final a receber é calculado com base na seguinte fórmula:

(Preço de fecho - taxa de exchange - comissão de tecnologia) * Nº de contratos negociados

= (6.40 - 0.14 - 0.15) * 10

= 61,10 USD

Neste caso, a sua Carteira Fiat USD será creditada com esse montante.

Com referência ao Exemplo 1 acima indicado, se o preço de mercado do BTC no vencimento do contrato for 26.500 USD - superior ao preço de exercício dos contratos que comprou - então o montante final que receberá é calculado com base na seguinte fórmula:

(Payout do Contrato - Taxa de exchange - Taxa de Tecnologia) * Nº de Contratos Negociados

= ($10 - 0.14 - 0.15) * 10

= 97,10 USD

Neste caso, a sua Carteira Fiat USD será creditada com esse montante.

Com referência ao Exemplo 1, se o preço de mercado do BTC no vencimento do contrato for de 25.900 USD - inferior ao preço de strike dos contratos que comprou - então não lhe será creditado ou debitado qualquer montante. A sua perda máxima é o custo que investiu na negociação, com as taxas incluídas.

O preço de mercado atual do ETH é de 1600 USD e existe um contrato de opção de strike ETH com um preço de strike de 1640 USD que expira em duas horas e está disponível para negociação. Inicialmente, acreditava que o preço da ETH não iria exceder o preço de strike no vencimento. Desta forma, vendeu 10 desses contratos de ETH a um preço de venda de 3,60 USD.

No entanto, o preço de mercado da ETH sobe para 1630 USD antes da data de expiração, e pensa que é demasiado arriscado esperar até o contrato expirar porque o preço de mercado irá provavelmente subir acima do preço de strike na data de expiração do contrato. Isto levá-lo-ia a incorrer numa perda total do seu investimento inicial nessa altura. Para evitar isto, decide fechar a sua posição comprando os mesmos 10 contratos ETH a 5,20 USD. O montante final a receber é calculado com base na seguinte fórmula:

((Payout do Contrato - Preço de Fecho) - Taxa de Exchange - Taxa de Tecnologia) * N.º de contratos negociados

= ((10 - 5.20) - 0.14 - 0.15) * 10

= 45,10 USD

Neste caso, a sua Carteira Fiat USD será creditada com esse montante. O seu lucro ou perda é determinado pela diferença entre o montante creditado e o seu investimento inicial.

Com referência ao Exemplo 4, se o preço de mercado da ETH na expiração do contrato for de 1.620 USD - inferior ao preço de strike dos contratos que vendeu, o que significa que a sua previsão está correta - então o montante final que receberá é calculado com base na seguinte fórmula:

(Payout do Contrato - Taxa de exchange - Taxa de Tecnologia) * Nº de Contratos Negociados

= (10 * 0.10 / 0.10 - 0.14 - 0.15) * 10

= 97,10 USD

Neste caso, a sua Carteira Fiat USD será creditada com esse montante. O seu lucro ou perda é determinado pela diferença entre o montante creditado e o seu investimento inicial.

Com referência ao Exemplo 5, se o preço de mercado da ETH na expiração do contrato for de 1.650 USD - superior ao preço de strike dos contratos que vendeu - então NÃO será creditado ou debitado qualquer montante. A sua perda máxima é o custo que investiu na negociação, com as taxas incluídas.

Eis como o seu lucro/perda é calculado para cada instrumento de contrato:

Terá um lucro/perda não realizado se tiver uma posição aberta. Será atualizado conforme o preço do contrato atual se move e é calculado comparando o preço do contrato atual e o preço médio de entrada para as suas posições abertas, tendo em conta o tamanho do tick e o valor do tick do contrato. Este cálculo não inclui taxas.

O preço de mercado atual da ETH é de 1.810 USD. Abre-se uma posição longa comprando 10 contratos a 3,60 USD e 10 contratos a 5,40 USD com o mesmo preço de strike de 1.800 USD, que expira em 15 minutos. O preço médio de entrada dos 20 contratos é de 4,50 USD.

Se, antes da expiração do contrato, o preço de mercado da ETH subir para 1.830 USD, o preço de venda do contrato da ETH aumentará correspondentemente, subindo para 6,80 USD, por exemplo. O cálculo para o lucro/perda não realizado é:

(Preço de venda do contrato - Preço médio de entrada) * Número de contratos na posição aberta

= (6.80 - 4.50) * 20

= 46 USD

Neste caso, iria ter um lucro não realizado. Este montante será realizado quando fechar a sua posição.

Se, antes da expiração do contrato, o preço de mercado da ETH cair para 1.790 USD, o preço de venda do contrato da ETH diminuirá correspondentemente, caindo para 3,60 USD, por exemplo. O cálculo para o lucro/perda não realizado é:

(Preço de venda do contrato - Preço médio de entrada) * Número de contratos na posição aberta

= (3.60 - 4.50) * 20

= - 18 USD

Neste caso, teria uma perda não realizada. Este montante será realizado quando fechar a sua posição.

Lembre-se de que, para fechar a sua posição longa, terá de vender o(s) contrato(s) que comprou.

O preço de mercado atual do BTC é de 32.500 USD. Abre-se uma posição curta vendendo 10 contratos a 3,60 USD e 10 contratos a 4,80 USD com o mesmo preço de exercício de 32.700 USD, que expira numa hora. O preço médio de entrada dos 20 contratos é de 4,20 USD.

Se, antes da expiração do contrato, o preço de mercado do BTC subir para 32.700 USD, o preço de compra do contrato BTC aumentará correspondentemente, subindo para 5,40 USD, por exemplo. O cálculo para o lucro/perda não realizado é:

(Preço médio de entrada - Preço de compra do contrato) * Número de contratos na posição aberta

= (4.20 - 5.40) * 20

= - 24 USD

Neste caso, teria uma perda não realizada. Este montante será realizado quando fechar a sua posição.

Se, antes da expiração do contrato, o preço de mercado da BTC cair para 32.200 USD, o preço de venda do contrato da ETH diminuirá correspondentemente, caindo para 1,20 USD, por exemplo. O cálculo para o lucro/perda não realizado é:

(Preço médio de entrada - Preço de compra do contrato) * Número de contratos na posição aberta

= (4.20 - 1.20) * 20

= 60 USD

Neste caso, iria ter um lucro não realizado. Este montante será realizado quando fechar a sua posição.

Lembre-se de que, para fechar a sua posição curta, terá de comprar o(s) contrato(s) que vendeu.

Quando fecha uma posição, incorre num lucro/perda realizado. É determinado comparando o Preço do Contrato do ativo subjacente no momento do fecho com o preço médio de entrada das posições fechadas, tendo em conta o Tamanho do Tick e o Valor do Tick do contrato. Todos os cálculos incluem taxas. Tenha em atenção que o total de lucros e perdas realizados (P&L) para toda a sua posição, incluindo taxas, pode ser visualizado no ecrã Histórico de Ordens, enquanto o P&L realizado para uma transação específica (incluindo taxas para fechar apenas uma transação) é apresentado na janela pop-up Fechar Posição.

O preço de mercado atual do BTC é de 32.500 USD. Abre-se uma posição longa comprando 25 contratos a 5,40 USD e 25 contratos a 6,80 USD com o mesmo preço de exercício de 32.400 USD, que expira em 10 minutos. O preço médio de entrada dos 50 contratos é de 6,10 USD.

Acreditava que a tendência de alta se manteria e optou por esperar até à data de expiração do contrato. O preço de mercado do BTC no vencimento é de 32.650 USD e a sua previsão está correta. Isto significa que receberá um pagamento de 10 USD por cada contrato que comprou na sua posição aberta. O cálculo para o lucro/perda realizado é:

((Payout do contrato - Preço médio de entrada) - Taxa de exchange - Taxa de tecnologia) * Número de contratos fechados

= ((10 - 6.10) - 0.15 - 0.14) * 50

= 180.50 USD

Neste caso, teria um lucro realizado.

Com referência ao Exemplo 1, suponha que o preço de mercado do BTC desce para 32.300 USD antes do vencimento, mais baixo do que quando comprou os contratos. Com o preço do contrato agora em 3,60 USD (uma diminuição no preço correspondente ao drop no preço do ativo subjacente), decide fechar a sua posição longa em BTC mais cedo para mitigar as suas perdas. O cálculo para o lucro/perda realizado é:

((Preço do contrato - Preço médio de entrada) - Taxa de exchange - Taxa de tecnologia) * Número de contratos fechados

= ((3.60 - 6.10) - 0.15 - 0.14) * 50

= 139.50 USD

Neste caso, teria uma perda realizada.

O preço de mercado atual da ETH é de 1.650 USD. Abre-se uma posição curta vendendo 20 contratos a 5,40 USD com o mesmo preço de strike de 1.640 USD que expira em 20 minutos. O preço médio de entrada dos 20 contratos é de 5,40 USD.

Acreditou que a tendência de baixa se manteria e esperou até à data de expiração do contrato. O preço de mercado da ETH no vencimento é de 1.630 USD, e sua previsão está correta. Isto significa que receberá um payout de 10 USD por cada contrato que comprou na sua posição aberta. O cálculo para o lucro/perda realizado é:

(Preço médio de entrada - Taxa de exchange - Taxa de tecnologia) * Número de contratos fechados

= (5.40 - 0.14 - 0.15) * 20

= 102.20 USD

Neste caso, teria um lucro realizado.

Com referência ao Exemplo 3, suponha que o preço de mercado do ETH sobe para 1.660 USD antes do vencimento, mais alto do que quando comprou os contratos. Com o preço do contrato agora em 6,20 USD (um aumento no preço correspondente ao aumento no preço do ativo subjacente), decide fechar a sua posição curta de ETH mais cedo para mitigar as suas perdas. O cálculo para o seu P&L realizado é:

((Preço médio de entrada - Preço do contrato) - Taxa de exchange - Taxa de tecnologia) * Número de contratos fechados

= ((5.40 - 6.20) - 0.15 - 0.14) * 20

= - 21.80 USD

Neste caso, teria uma perda realizada.

As seguintes taxas são cobradas por cada contrato de uma transação de Opções de Strike Cripto:

As seguintes comissões são cobradas por cada contrato de uma transação de Opções de Strike FX:

Quando abre uma posição de Opções e Strike Cripto, as taxas são adicionadas ao montante da sua transação e debitadas da sua carteira Fiat USD (ver ' Como calculo o montante que pago para entrar numa transação? '). Se abrir uma posição longa comprando 10 contratos, paga:

(Taxa de exchange + Taxa de tecnologia) * Número de contratos negociados

= (0.15 USD + 0.14 USD) * 10

= 2.90 USD

Isto também se aplica se abrir uma posição curta vendendo 10 contratos de cripto. Também pagará 2,90 USD.

Quando uma posição de Opções de Strike Cripto é fechada, as mesmas taxas são deduzidas antes de creditar a sua carteira Fiat USD(ver 'Como calculo o montante que recebo quando fecho uma posição?').

A sua perda máxima é limitada ao montante inicial que pagou ao abrir uma posição. Se, na data de expiração do contrato, o preço do ativo subjacente se desviar do preço de strike numa direção que não seja lucrativa para si, não irá receber qualquer crédito. No entanto, também não incorre em débitos adicionais de taxas.

Se fechar proativamente uma posição longa vendendo 10 contratos de cripto, incorrerá em taxas de (0,15 + 0,14) * 10 = 2,90 USD. Isso também se aplica ao fechar uma posição curta ao comprar 10 contratos. Também terá de pagar 2,90 USD em taxas. No entanto, não perderá mais do que o montante inicial que pagou.

Quando abre uma posição longa de Opções Strike Cripto, as taxas são adicionadas ao preço do contrato preenchido antes de o montante total ser debitado da sua carteira Fiat USD. A fórmula para este montante debitado é:

Preço do contrato preenchido + taxa de exchange de 0,15 USD + taxa de tecnologia de 0,14 USD

Por outro lado, quando fecha proativamente uma posição, as comissões são deduzidas antes de creditar o saldo na sua carteira Fiat USD. Se fechar a sua posição de Opções de Strike Cripto, o montante creditado é igual a:

Preço de fecho do contrato - Taxa de exchange de 0,15 USD - Taxa de tecnologia de 0,14 USD

No caso de uma perda numa posição longa de Opções de Strike de Cripto,

A funcionalidade Opções de Strike está atualmente disponível apenas nos Estados Unidos.

As Opções de Strike são reguladas pela Commodity Futures Trading Commission (CFTC), e é legal negociar Opções de Strike numa exchange regulada pela CFTC como a Crypto.com | Derivatives North America.

O preço das Opções de Strike Cripto varia entre 0 e 10 USD. À medida que o preço de mercado do ativo subjacente sobe, o preço do contrato de Opções de Strike também sobe, refletindo a maior probabilidade de estar acima do preço de strike pré-determinado no vencimento. Inversamente, o preço do contrato de Opções de Strike diminui quando o valor do ativo subjacente desce. É necessário encontrar um preço de strike em que acredite que o resultado é possível e com um nível de risco com que se sinta confortável.

O preço das Opções de Strike FX varia entre 0 e 100 USD.

À medida que um contrato se aproxima do seu vencimento, pode não haver liquidez suficiente no mercado, resultando em cotações de preços indisponíveis para concluir uma transação.

As Opções de Strike FX podem ser negociadas na aplicação Crypto.com ou na plataforma de negociação da Nadex. Quando se tem uma posição aberta para um contrato na plataforma de negociação da Nadex, essa posição só pode ser gerida lá. Não verá essa posição aberta na app, nem poderá negociar o mesmo contrato na app, e vice-versa.

Para obter informações detalhadas sobre as Opções de Rolling Strike, visite esta página.